文丨刘增禄
科技不绝 、行情不止。克日 ，半导体板块连续 表现 ，6月21日，创业板公司澄天伟业收出“20CM”涨停，主板公司景旺电子也站上“10CM”涨停，且假如 拉长周期，科创板公司锴威特短期股价已实现翻倍大涨，6月以来累计涨幅超20%的半导体公司更是不在少数。云云 优秀 的股价表现 ，公司业绩是否也能跟得上脚步？本日 我们就来盘货 一下。
2家公司中报预喜
23家公司本年 一季报业绩超客岁 上半年
本年 一季度，电子（半导体）板块团体 业绩表现 亮眼，276.35亿元的净利润相较2023年一季度大幅增长了53.6%，排名申万大类行业净利润涨幅榜的第二位，仅弱于农林牧渔板块。
从细分行业来看，半导体范畴 内的数字芯片计划 、集成电路封测两个板块的增长速率 最优，本年 一季度的净利润均实现了同比翻倍增长；半导体质料 、分立器件、集成电路制造则表现 欠佳，相较客岁 同期净利润出现了肯定 的下滑（见表1）。
具体 至个股，也有不少公司实现了不俗的红利 本领 ，且出现 了较高的业绩增速。如北方华创，本年 一季度红利 额达11.27亿元，韦尔股份、中芯国际等22家公司的红利 额也均高出 了亿元。从增长幅度来看，恒玄科技、通富微电、澜起科技的表现 最为彪悍，净利润同比增速均高出 了10倍，净利润翻倍增长的公司则多达34家。同时尚有 10家公司业务 收入、净利润双双实现了翻倍增长。
半年度收官在即， 如今 已有两家半导体公司提前发布了半年报业绩预报 。6月19日，南芯科技、佰维存储同日发布公告，受益于陈诉 期内终端需求回暖影响，南芯科技业务规模扩大，连续 推出有市场竞争力的产物 ，且公司在手订单饱满，主业务 务妥当 增长，预计上半年实现归母净利润2.03亿元-2.21亿元，同比增长101.28%-119.16%。佰维存储受行业复苏的影响，公司业务也实现了大幅增长，上半年也预计将乐成 扭亏，实现归母净利润2.8亿元-3.3亿元。
别的 ，只管 发布中期业绩预报 的公司还只是冰山一角，但连合 本年 一季度和客岁 上半年的利润额统计， 尚有 23家半导体公司，本年 首季的红利 额已经高出 了客岁 上半年 ，假如 二季度不出现亏损，则上半年红利 且增长根本 已成定局。比方 韦尔股份，2023年上半年的净利润为1.53亿元，本年 一季度的净利润为5.58亿元，仅本年 首季的红利 额即大幅逾越 了客岁 上半年。
天风证券表现 ， 受益于半导体周期复苏+AI等应用催化叠加长期 国产更换 趋势，部分 半导体厂商迎来利润高增，看好半导体行业二季度实现高增速。
半导体板块利好消息接连发布
消息面上，克日 半导体行业也迎来了多重利好。
美国半导体行业协会（SIA）公布的数据表现 ，4月份环球 半导体贩卖 额同比增长15.8%，环比增长 1.1%，到达 464.3亿美元。这是2023年12月以来初次 出现环比正增长，表现 行业去库存取得盼望 ，销量进一步规复 。根据WSTS的最新猜测 ，2024年整年 半导体贩卖 额预计为6112亿美元，同比增长16.0%，2025年有望继承 保持12.5%的同比增长至6874亿美元。
另一方面，证监会发布“科创板八条”、国务院办公厅印发创投“十七条”，进一步突出科创板硬科技特色，更好地服务科技创新和新质生产力发展。
此前，台积电和华虹半导体代工业务涨价的消息也引发了市场的广泛关注。据报道，在产能供不应求的环境 下，台积电将针对3nm、5nm先辈 制程和先辈 封装实行 代价 调涨，此中 ，台积电3nm代工报价涨幅或在5%以上，先辈 封装来岁 年度报价涨幅在10%-20%。摩根士丹利也在克日 发布的陈诉 中表现 ，华虹半导体的晶圆厂如今 的利用 率已经高出 了100%，预计下半年大概 会将晶圆代价 上调10%。
《边学边做》的边惠宗表现 ， 半导体的财产 向上趋势已明白 。受益于新一轮半导体周期+科技自主 自强带来的国产更换 需求+政策支持，同时颠末 5年的估值压缩，已具备发动行情的多方面条件。
天风证券也以为 ， 如今 半导体行业周期处于相对底部区间 ，短期来看应该进步 对需求端变革 的敏锐度，长期 来看半导体蓝筹股已经处于估值的较低水位，策划 上连续 优化迭代的公司在下一轮周期高点有望取得更好的市场份额和红利 程度 。
（文中提及个股仅为举例分析，不做交易 保举 。）
